如何準確把握股權(quán)轉(zhuǎn)讓范圍？

　　政策規(guī)定

　　67號公告第三條規(guī)定，股權(quán)轉(zhuǎn)讓是指個人將股權(quán)轉(zhuǎn)讓給其他個人或法人的行為，包括以下情形：　　

　�。ㄒ唬┏鍪酃蓹�(quán)；　　

　�。ǘ�）公司回購股權(quán)；　　

　　（三）發(fā)行人首次公開發(fā)行新股時，被投資企業(yè)股東將其持有的股份以公開發(fā)行方式一并向投資者發(fā)售；　　

　�。ㄋ模┕蓹�(quán)被司法或行政機關(guān)強制過戶；　　

　�。ㄎ澹┮怨蓹�(quán)對外投資或進行其他非貨幣性交易；　　

　�。�六）以股權(quán)抵償債務；　　

　�。ㄆ撸┢渌�股權(quán)轉(zhuǎn)移行為。

　　案例1：宏良股份案例

　　2014年1月發(fā)布的《甘肅宏良皮業(yè)股份有限公司首次公開發(fā)行股票招股說明書》指出，公司公開發(fā)行新股1840萬股，公司股東公開發(fā)售股份1870萬股，公司本次公開發(fā)行股票總量3710萬股，占發(fā)行后總股本的25%。宏良股份老股東中的自然人股東在公開發(fā)行時發(fā)售的股份是否適用67號公告的規(guī)定？　　

　　政策解讀及案例評析　　

　　發(fā)行人首次公開發(fā)行新股時，被投資企業(yè)股東將其持有的股份以公開發(fā)行方式一并向投資者發(fā)售，這種情況依據(jù)的是《首次公開發(fā)行股票時公司股東公開發(fā)售股份暫行規(guī)定》（證監(jiān)會公告〔2013〕44號）和《關(guān)于修改〈首次公開發(fā)行股票時公司股東公開發(fā)售股份暫行規(guī)定〉的決定》（證監(jiān)會公告〔2014〕11號）的規(guī)定。企業(yè)在首次公開發(fā)行股票時，向未來新的投資者發(fā)售的既有增加的權(quán)益，也有原有股東的權(quán)益的轉(zhuǎn)讓，那么原有的老股東把權(quán)益轉(zhuǎn)讓給未來的新股東的行為，就屬于擬上市主體股權(quán)權(quán)屬的變更，進而屬于個人所得稅的征收范圍。　　

　　因此，宏良皮業(yè)的老股東中的自然人股東在公開發(fā)行時發(fā)售的股份適用67號公告的規(guī)定，應計算繳納個人所得稅。

　　案例2：天一科技案例

　　2014年，湖南天一科技股份有限公司向景峰制藥全體股東（葉湘武、劉華、簡衛(wèi)光等23名自然人，維梧百通、維梧睿璟等7家機構(gòu)）發(fā)行股份購買景峰制藥100%股權(quán)，凈資產(chǎn)賬面價值約為6億元，交易價格為34.4億元�！　�

　　政策解讀及案例評析　　

　　以股權(quán)對外投資或進行其他非貨幣性交易在企業(yè)并購中很常見，個人股東將其持有的股權(quán)向其他企業(yè)投資，取得被投資企業(yè)的股權(quán)，由于股權(quán)權(quán)屬已經(jīng)發(fā)生變更，因此，應該按轉(zhuǎn)讓行為來處理�！　�

　　本案例中景峰制藥的自然人股東將其持有股權(quán)投資到天一科技，屬于67號公告中規(guī)定的個人股權(quán)轉(zhuǎn)讓的范圍，交易價格與股權(quán)成本及費用之間的差額部分，應作為應納稅所得額繳納個人所得稅�！　�

　　在資本市場中上市公司向個人股東發(fā)行股份購買資產(chǎn)的案例非常多，其中涉及個人股權(quán)交易的個人所得稅問題，國家稅務總局曾在2011年以《關(guān)于個人以股權(quán)參與上市公司定向增發(fā)征收個人所得稅問題的批復》（國稅函〔2011〕89號），對江蘇富豪張桂平與蘇寧環(huán)球的重組案例做出過批復，批復規(guī)定應該繳納個人所得稅，并按照財產(chǎn)轉(zhuǎn)讓行為繳納。67號公告沒有出臺之前稅務機關(guān)對個人以股權(quán)投資行為征收個稅基本上援引的都是89號文的批復，67號公告把這個問題重新做了明確，處理的原則是一樣的，都作為轉(zhuǎn)讓行為征收個稅。

　　個人以股權(quán)投資征收個人所得稅的政策是確定的，并且是按照財產(chǎn)轉(zhuǎn)讓行為一次性征稅。這種征稅方式雖然符合稅收的基本原理，但是存在著很多現(xiàn)實問題，例如納稅資金來源、“對賭協(xié)議”多繳稅等問題。筆者認為對于這個問題的處理，稅收上應該更寬容一些，即使不能做到暫時不征稅，也應考慮給予納稅人分期納稅的待遇。

　　如何理解可扣除的合理費用？

　　政策規(guī)定

　　67號公告第四條規(guī)定，個人轉(zhuǎn)讓股權(quán)，以股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入減除股權(quán)原值和合理費用后的余額為應納稅所得額，按“財產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得”繳納個人所得稅。合理費用是指股權(quán)轉(zhuǎn)讓時按照規(guī)定支付的有關(guān)稅費。

　　案例3：宏良股份案例

　　《甘肅宏良皮業(yè)股份有限公司首次公開發(fā)行股票招股說明書》指出，各股東將按其發(fā)售股份占首次公開發(fā)行股份總數(shù)的比例承擔相應發(fā)行承銷費用�！逗炅脊煞菔状喂�開發(fā)行股票發(fā)行公告》中披露發(fā)行承銷費用大約有3400多萬元。這部分由老股東承擔的承銷費用在計算老股東的個人所得稅是否允許老股東扣除？　　

　　政策解讀及案例評析　　

　　個人所得稅法第六條規(guī)定，財產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得，以轉(zhuǎn)讓財產(chǎn)的收入額減除財產(chǎn)原值和合理費用后的余額，為應納稅所得額。個人所得稅法實施條例第二十條規(guī)定，稅法第六條第一款第五項所說的合理費用，是指賣出財產(chǎn)時按照規(guī)定支付的有關(guān)費用。

　　67號公告中的“合理費用”應該給予進一步的明確規(guī)定，即應該列舉常見的可以扣除的稅費，否則在基層執(zhí)行時就會出現(xiàn)納稅人和稅務機關(guān)意見分歧的情況。在實踐中經(jīng)常遇到這樣的案例，基層稅務機關(guān)以政策不明確為由，在計算股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得時只讓扣除原值，不讓扣除相關(guān)費用。現(xiàn)在爭議較多就是在計算股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得時，是否可以扣除律師費、中介費、評估費以及咨詢費等費用。筆者認為只要是納稅人能舉證是與股權(quán)轉(zhuǎn)讓有關(guān)的、由轉(zhuǎn)讓方承擔的并且符合常規(guī)的費用就應該允許人扣除。對于這個問題，有些地區(qū)稅務機關(guān)的文件寫得比較細致，給予了明確。例如，江西省地稅局發(fā)布的《自然人股東股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得個人所得稅征收管理辦法（試行）》（江西省地方稅務局公告2012年第9號）第八條規(guī)定，與股權(quán)轉(zhuǎn)讓相關(guān)的稅費是指納稅人在轉(zhuǎn)讓股權(quán)過程中按規(guī)定所支付的稅金及費用，包括營業(yè)稅、城建稅、印花稅、教育費附加、地方教育費附加、資產(chǎn)評估費、中介服務費等。

　　在本案例中，公司老股東向未來的新股東發(fā)售股份時承擔的支付給證券公司的發(fā)行承銷費用，就涉及是否允許扣除的問題。在公司上市過程中，發(fā)行承銷費用通常不小，本案例有3400多萬元。筆者認為，按照個人所得稅法的精神，這部分由老股東承擔的發(fā)行承銷費用，在計算老股東的個人所得稅時應該允許扣除。

　　如何劃分股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入范圍？

　　政策規(guī)定

　　67號公告第八條規(guī)定，轉(zhuǎn)讓方取得與股權(quán)轉(zhuǎn)讓相關(guān)的各種款項，包括違約金、補償金以及其他名目的款項、資產(chǎn)、權(quán)益等，均應當并入股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入�！　�

　　67號公告第九條規(guī)定，納稅人按照合同約定，在滿足約定條件后取得的后續(xù)收入，應當作為股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入。

　　案例4：康耐特股權(quán)收購違約金案例

　　2014年11月15日上�？的吞毓鈱W股份有限公司發(fā)布了《關(guān)于收購控股子公司部分股權(quán)的公告》，該公司擬以自有資金2795.58萬元收購喬靜鳴持有的公司控股子公司江蘇康耐特凱越光學眼鏡有限公司29.233%股權(quán)。該公司與喬靜鳴簽署了《江蘇康耐特凱越光學眼鏡有限公司股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議》，約定甲方應在約定的時間內(nèi)向乙方支付股權(quán)轉(zhuǎn)讓款，否則，逾期一天的，應按本協(xié)議約定的全部股權(quán)轉(zhuǎn)讓款的千分之一向乙方支付違約金�！　�

　　政策解讀及案例評析

　　67號公告第八條規(guī)定是對股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入范圍的進一步細化，既有延續(xù)以往規(guī)范性文件的內(nèi)容，也有新的規(guī)定，但是總的框架還是在個人所得稅法實施條例規(guī)定的范圍內(nèi)。概括起來就是，與轉(zhuǎn)讓股權(quán)有關(guān)的各種形式的收入都應該并入征稅范圍的收入總額當中�！　�

　　其中，違約金和補償金在以往的規(guī)范性文件中就存在。例如：《國家稅務總局關(guān)于個人股權(quán)轉(zhuǎn)讓過程中取得違約金收入征收個人所得稅問題的批復》（國稅函〔2006〕866號）規(guī)定，股權(quán)成功轉(zhuǎn)讓后，轉(zhuǎn)讓方個人因受讓方個人未按規(guī)定期限支付價款而取得的違約金收入，屬于因財產(chǎn)轉(zhuǎn)讓而產(chǎn)生的收入。轉(zhuǎn)讓方個人取得的該違約金應并入財產(chǎn)轉(zhuǎn)讓收入，按照“財產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得”項目計算繳納個人所得稅，稅款由取得所得的轉(zhuǎn)讓方個人向主管稅務機關(guān)自行申報繳納。�ァ　�

　　在本案例中，上海康耐特若沒有按照約定時間向轉(zhuǎn)讓方支付轉(zhuǎn)讓款項而向轉(zhuǎn)讓方支付了違約金，則轉(zhuǎn)讓方應該將這部分違約金收入作為股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入的組成部分繳納個人所得稅。類似的違約金條款在股權(quán)收購合同中很常見。

　　案例5：北京華宇軟件股權(quán)收購案例

　　2014年9月，北京華宇軟件股份有限公司發(fā)布了《關(guān)于使用超募資金支付收購上海浦東中軟科技發(fā)展有限公司股權(quán)部分現(xiàn)金對價的公告》。公告披露，公司決定以發(fā)行股份及支付現(xiàn)金的方式購買馬勤、折哲民等共11名交易對方合計持有的浦東中軟90.185%股權(quán)，交易總額為13527.75萬元。其中，6763.875萬元以現(xiàn)金支付，6763.875萬元以非公開發(fā)行股份的方式支付�！　�

　　馬勤等11名自然人股東對浦東中軟共計出資約為2705萬元。他們承諾以浦東中軟2014扣除非經(jīng)常性損益后的凈利潤2000萬元為基數(shù)，2015年、2016年凈利潤較上一年的年增長率不低于10%。如浦東中軟2014年~2016年實現(xiàn)的凈利潤總和高于承諾凈利潤總和，則以超過承諾凈利潤總和部分作為獎勵對價，但該獎勵對價的金額應不超過1000萬元�！　�

　　政策解讀及案例評析　　

　　馬勤等11名自然人股東將其持有的浦東中軟的90.185%股權(quán)轉(zhuǎn)讓給北京華宇軟件，轉(zhuǎn)讓收入為13527.75萬元，投資成本為2705萬元，差額部分應該作為應納稅所得額繳納個人所得稅。但是，本案例中還存在以下兩個特殊之處：　　

　　（1）交易價格1.3億元中有50%為股權(quán)支付，這50%的股權(quán)支付部分按照67號公告的規(guī)定，應該一次性的確認轉(zhuǎn)讓收入的實現(xiàn)。這種情況就是屬于公告中第八條所說的轉(zhuǎn)讓方取得與股權(quán)轉(zhuǎn)讓相關(guān)資產(chǎn)、權(quán)益�！　�

　　（2）如果浦東中軟超額完了約定的利潤指標，則收購方北京華宇軟件將再向這11名自然人股東支付最高不超過1000萬元的獎勵款，取得的這部分獎勵款就是屬于公告規(guī)定的“在滿足約定條件后取得的后續(xù)收入”，北京華宇軟件在支付時應該履行扣繳義務。

　　如何確定股權(quán)轉(zhuǎn)讓納稅時點？

　　政策規(guī)定

　　67號公告第二十條規(guī)定，具有下列情形之一的，扣繳義務人、納稅人應當依法在次月15日內(nèi)向主管稅務機關(guān)申報納稅：　　

　�。ㄒ唬┦茏尫揭阎Ц痘虿糠种Ц豆蓹�(quán)轉(zhuǎn)讓價款的；　　

　�。ǘ�）股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議已簽訂生效的；　　

　�。ㄈ�）受讓方已經(jīng)實際履行股東職責或者享受股東權(quán)益的；　　

　�。ㄋ模﹪�家有關(guān)部門判決、登記或公告生效的；　　

　　（五）本辦法第三條第四至第七項行為已完成的；　　

　　（六）稅務機關(guān)認定的其他有證據(jù)表明股權(quán)已發(fā)生轉(zhuǎn)移的情形。

　　案例6：青島金王股權(quán)收購案例

　　2014年10月，青島金王應用化學股份有限公司發(fā)布了《收購資產(chǎn)公告》，披露公司董事會審議通過了《關(guān)于收購資產(chǎn)的議案》，同意公司與蔡燕芬、朱裕寶、上海悠皙貿(mào)易商行簽署股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議。根據(jù)該股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議，蔡燕芬將其持有的上海月灃26%的股權(quán)轉(zhuǎn)讓給公司，朱裕寶將其持有的上海月灃27%的股權(quán)轉(zhuǎn)讓給公司，上海悠皙貿(mào)易商行將持有的上海月灃7%的股權(quán)轉(zhuǎn)讓給公司�！　�

　　根據(jù)股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議，青島金王應在本次交易獲得董事會批準后3個工作日內(nèi)向上海悠皙貿(mào)易商行支付預付款1708萬元，向朱裕寶支付預付款2292萬元。在本次交易獲得股東大會批準后10日內(nèi)，向朱裕寶支付首期股權(quán)轉(zhuǎn)讓款2300萬元，且根據(jù)約定向朱裕寶支付的2292萬元預付款自動轉(zhuǎn)為首期股權(quán)轉(zhuǎn)讓價款，向上海悠皙貿(mào)易商行支付的1708萬元預付款自動轉(zhuǎn)為股權(quán)轉(zhuǎn)讓價款�！　�

　　政策解讀及案例評析　　

　　在本案中，青島金王在向轉(zhuǎn)讓方的自然人股東支付預付款時，轉(zhuǎn)讓方不發(fā)生個人所得稅的納稅義務，原因是其股權(quán)并沒有過戶給青島金王，因此，在支付預付款時不應該扣繳個人所得稅。在支付首付款時應該逐步履行個人所得稅扣繳義務，原因是股權(quán)已經(jīng)過戶，青島金王開始享受股東的權(quán)益，但是這個時點上不應該以全部股權(quán)轉(zhuǎn)讓款作為收入來計算個稅，只能以本次支付部分作為收入扣除對應比例的原值來計算應該扣繳的個人所得稅，即扣繳個稅是分次進行的，而不是僅僅支付一部分股權(quán)款時就扣繳全部個稅，否則與《個人所得稅法實施條例》的規(guī)定相沖突。第二期到第四期轉(zhuǎn)讓款再支付的時候分別履行個人所得稅扣繳義務。